作者：傅烨珉
2018年12月至2020年12月，有一家银行的代销私募业务，客户总计获得近400亿元收益。这笔需要满满当当8个火车皮才能装完的钱，足以买下一艘航母。其中，2019年获得近125亿元收益；2020年翻一番，获得近275亿元收益。（注：总收益包含客户已实现收益+账户浮盈收益）
这家代销私募“鳌里夺尊”就是平安银行私人银行。
01、有一种盈利叫“攀升”
众所周知，刚刚过去的2020年开局不易。地缘矛盾、大国博弈、贸易保护主义、逆全球化思潮……大事件、黑天鹅层出不穷。尤其新冠疫情肆虐全球，不仅各国经济衰退，连带金融市场剧烈波动，投资环境风声鹤唳。
受此影响，A股鼠年交易首日创1997年以来开盘跌幅纪录。但中国沉着应对“百年未有之大变局”，在经济领域向内看，发放消费券、大搞新基建，并首提“国内国际双循环”战略，用前三季度GDP同比增长0.7%的V型反弹，于全球率先宣告经济复苏。
利好之下，国内市场快速复原。截至2020年末，上证指数涨幅达13.87%。截至11月末，国内私募管理总规模亦近16万亿元、量化私募管理规模超5000亿元、百亿规模私募机构逾60家。
抓住私募业高歌猛进之机，平安银行在2019年代销私募获得收益客户占比83.9%的基础上，继续“猛踩油门”，至2020年末再下一城，将在该行购买私募获得收益的客户占比提高到90.7%，实力诠释“攀升之道”。
值得注意的是，平安代销的私募产品中，权益类收益表现尤其亮眼，2018年12月至2020年12月客户累计获得收益126亿元，获得收益客户占比84.4%。
具体看，平安优选股票多头私募基金自2018年末以来，业绩涨幅103.02%，最大回撤6.64%。对比同期上证指数涨幅39.26%，最大回撤11.02%，均明显跑赢。
平安优选对冲私募基金组合自2019年初以来，累计收益率32.75%，最大回撤3.74%，年化收益率与最大回撤比为4.12，风险收益特征较好。而同期沪深300指数风险收益比仅2.12。
平安海外私募股票精选组合自2018年末以来，业绩涨幅68.42%，最大回撤20.18%。对比同期MSCI全球指数涨幅41.83%，最大回撤32.94%，可见前者不仅回报超额，且表现更稳健。
02、有一种策略叫“多样”
平安代销私募成绩斐然，并非与生俱来，而是“多样”策略使然。
比如，从产品策略维度看，2020年该行念起“扩”字诀。
一方面，平安代销私募将固定收益类及权益类产品尽皆覆盖。其中，权益类覆盖股票多头、股票多空、股票对冲、CTA策略、指数增强和宏观策略等多种优选产品策略，以扩大可供选择的空间和范围，满足并灵活应对高净值客户在不同环境市场下的多元化资产配置需求。
另一方面，平安进一步扩容与之合作的私募管理人及产品数量。其中，标准固收合作机构及产品数量分别较2019年增加30%、17.4%；私募证券合作机构及产品数量分别较2019年增加55.9%、138.3%；私募股权合作机构及产品数量分别较2019年增加45%、123.5%；海外投资合作机构及产品数量分别较2019年增加61.5%、92.3%。
又如，从产品优势维度看，平安早就念起“先”字诀。
2019年9月，该行在业内率先推出私募定投业务，首批即挑选淡水泉、重阳投资、拾贝、鸿澄等多家头部机构旗下产品，以平滑风险。客户首次成功认购私募类产品后，即可通过平安口袋App一键开启私募定投，定期定额自动追加认购，并个性化设置定投金额及期限，从而化解以往追购流程过长、步骤繁琐之烦恼。截至2020年末，平安可参与私募定投的产品已达170个，俨然成为其私募投资领域一张亮丽“名片”。
产品策略“多点开花”叠加产品优势夺人眼球，助力平安代销私募业务“一骑绝尘”。
从客户认购规模看，2020年平安迎来同比80%的快速增长。其中，私募证券客户认购规模同比爆发式猛增367.7%；私募股权客户认购规模同比翻一番；海外投资客户认购规模亦实现同比40%的超预期增长。
从客户多元化配置看，2020年平安持有2种、3种、4种、5种以上不同私募品类的客户，分别比2019年增长106.5%、174%、165.3%和135.7%。同时，客户持有产品的策略分布较2019年更均衡，如持有股票多头策略产品的客户占比持续下降，持有股票多空、股票对冲和指数增强的客户占比则稳步提升，体现出在平安“多样”策略下，其私募客户已能较好分散风险，投资风格渐趋成熟。
03、有一种赋能叫“科技”
除了“多样”策略，平安代销私募业务“风驰电掣”也离不开科技赋能。
事实上，平安早已意识到科技在发展中的作用，2019年就颠覆传统线下私募认购流程，率先推出7*24小时线上交易AI私募直通一站式平台，通过内嵌AI产品推介、AI图片检测、AI签名审核、AI资产证明审核、人脸识别、CFCA认购合同签署等在线技术，极大提高客户认购私募产品的效率。
比如，平台于业内首创私募AI智能视讯，以AI视讯坐席代替人工视讯坐席，客户等待时长由10 分钟降至无需等待，仅2020年上半年替代率就高达80%，月接入量超7万次。
又如，2020年疫情蔓延，也成为平安用科技为私募客户提供“免接触、全线上”服务的“机遇”。该行私募线上化运营及时反应、跟进，并反馈投顾收益、持仓、交易及市场研判，并主动推送持仓客户，帮助后者理性、积极应对疫情下动荡多变之市场。
再如，平安线上运营不定期推出“私募云盛典”，先后力邀淡水泉、重阳、九坤、幻方、高毅、礼仁、桥水、瑞银、IDG资本、君联资本等私募大咖，向客户传递资产配置理念及市场最新动态，全方位优化客户投前、持仓和投后体验。
值得一提的是，不仅用科技将私募线上运营打造为业内标杆，平安更勇于创新，开辟线上私募投资圈，使之成为专属私募客户学习与投资的“主阵地”。在这块小小空间，客户除了能在平安口袋App认购产品、学习私募投资理念及知识、跟踪投后情况，还能对话基金经理、享受个性化资产配置服务。
科技赋能，给平安代销私募业务带来立竿见影之效——99%！这是平安私募类产品的全线上认购率；每月访问量逾100万，投资者平均访问超10次，这是平安私募线上投资圈的客户黏性。
数据，已然说明一切。
而从总体看，截至2020年12月末，平安所有代销私募客户人均持有2.53笔私募产品订单，体现出对该行代销私募的认可与信任。
平安银行相关人士曾说，有一种自由叫“私募自由”。在这背后，其实是“平安人”致力为客户定制个性化资产配置方案，满足多元化配置需求所付出的种种努力。
可以预见，未来私募客户们还能经由平安之力，再赚“航母”！（注：私募产品仅面向合格投资者）
