2026年8月13日，受外围利好刺激影响，亚太股市高开，韩国综合指数大涨超5%，存储芯片“双雄”均反弹！SK海力士涨超8%，三星电子涨超5%。拉长时间看，韩国综合指数指数自7月30日低点以来的累计涨幅超过22%。内存芯片制造商三星电子和SK海力士等权重股对该指数的贡献最大，两家公司股价均大幅上扬。随着全球科技巨头在最新财报中显示出大规模AI支出继续，市场对科技硬件股的热情正在回归。
消息面上，近期韩国政府公布一项涵盖核能、量子计算、太空、生物技术等七大领域的国家级科技发展战略，目标包括：2035年前实现小型模块化核反应堆商业化、2030年前完成月球着陆、2029年前开发首台100量子比特量子计算机、2035年前实现脑机接口产品商业化。该计划旨在应对长期经济增长放缓与全球技术竞争，减少对半导体单一产业的依赖，构建多引擎增长体系。
除此之外，新加坡主权财富基金淡马锡被曝正评估通过内部团队直接投资三星电子与SK海力士，若成真，将是其首次直接进入韩国股市，引发市场强烈反响。
另一方面，进入2026年下半年，港股科技板块亮点频出。一方面，港股互联网在经历前期调整后交出反弹答卷；另一方面，A股硬科技龙头加速‘A+H’布局，其H股上市后获得外资积极配置。
以中际旭创为例，韩国证券存托结算院数据显示，自7月30日挂牌港交所至8月7日，短短数个交易日内，韩国投资者已累计净买入4339.42万美元，不仅高居下半年韩国投资者港股净买入榜首位，净买入规模更是接近第二名的四倍。
再看业绩端，8月12日至13日，腾讯控股、京东集团、中芯国际将在两日内密集披露二季度业绩。市场一致预期显示，腾讯Q2营收有望达2024亿至2038亿元，同比增长约9.7%至10%，经调整净利润约583亿元，同比增长5%；京东Q2营收预计为3421亿至3427亿元，同比下滑约4%，但经调整净利润仍有望实现78.7亿元、同比增长6%；中芯国际的增长弹性最为突出，Q2营收预计28.4亿美元，同比大增28.6%，净利润预计2.5亿美元，同比飙升88.9%。
值得关注的是，自6月下旬AI板块热度回落以来，市场资金已明显从AI基础设施方向向互联网与消费板块轮动，此番三家龙头集中交卷，恰为检验这一轮动逻辑提供关键窗口。机构亦在提前布局预期——摩根大通已将腾讯2026年资本开支预测上调至2000亿元人民币，押注其在AI领域的持续投入。
南方港韩科技（03431.HK）：一键捕捉港韩双重机遇
在港股与韩股双双迎来利好共振的背景下，南方港韩科技（03431.HK）今日强势高开，盘中活跃上行，截至午间收盘上涨3.80%。
该ETF跟踪富时香港韩国科技+指数，精选中国香港和韩国上市的科技股，约42%持仓为韩股标的，重仓SK海力士、三星电子、三星电机等热门科技股；剩余部分投向港股的软硬件企业。
分析人士指出，随着全球AI资本开支扩张远未见顶，港股科技板块作为AI全产业链的重要一环将持续受益；同时，高盛预计韩股盈利持续高增与合理估值将支撑指数继续上行。南方港韩科技（03431.HK）横跨港韩两大市场，或有望同时受益于两地科技股的估值修复与盈利增长红利。该产品已纳入港股通，可通过港股通或港股账户直接买入，不受QDII额度限制，无高溢价问题，适合看好港股科技龙头与韩国科技板块投资者长期配置。
