隔夜美股发动反攻。微软云业务增长强于预期，股价暴涨超过15%，创下18年来最大单日涨幅；费城半导体指数上涨8.2%，美光科技、闪迪和AMD等芯片股集体大涨。
海外方面，谷歌与Meta再度上调2026年资本开支指引，分别指向2000亿美元和1300亿美元区间，凸显全球AI基础设施投入持续加码。中原证券指出，资本开支的强劲增长直接拉动光模块、光互连等算力硬件需求，我国首个NPO光互连MSA的启动亦将加速构建自主高速光互连生态，为AI时代算力底座提供关键技术支撑。
AI强力驱动存储行业进入供需失衡周期，平安证券预计2027年全球存储产值将达1.28万亿美元，其中服务器占比持续攀升。主流产品价格自25Q2起逐季上涨，26Q3 DRAM合约价预计环比涨8-13%，NAND Flash涨10-15%。原厂通过长协锁定出货与价格，并收取保证金转移库存风险，产业链盈利确定性显著增强。
场内ETF方面，截至2026年7月31日 09:48，上证科创板成长指数(000690)强势上涨11.11%，科创成长ETF广发(588110)上涨11.94%，居全市场ETF首位！前十大权重股合计占比63.37%，其中权重股生益电子20cm涨停，芯碁微装上涨19.53%，源杰科技上涨16.16%。
规模方面，截至2026年7月30日，科创成长ETF广发近1年规模增长1.35亿元；份额方面，科创成长ETF广发最新份额达6.97亿份，创近1年新高。从资金净流入方面来看，科创成长ETF广发近3天获得连续资金净流入，最高单日获得1367.21万元净流入，合计“吸金”2947.48万元。
科创成长ETF广发(588110)，紧密跟踪上证科创板成长指数，从科创板上市公司中选取营业收入与净利润等业绩指标增长率较高的50只上市公司证券作为指数样本，反映科创板具有高成长特征的上市公司证券的整体表现，聚焦科创板“业绩高增长”的优质标的。场外联接(A类：019785；C类：019786)。
