2025年2月13日，银行间主要利率债大多数走弱，2-5年期国债活跃券收益率上行1-2bp，10年期国债及国开活跃券上行0.15bp，“24附息国债11”报1.624%，“25国开15”报1.6525%。此外，30年期“24特别国债06”上行0.15bp报1.84%。
相关ETF方面，30年国债指数ETF（511130）盘中探底回升，尾盘拉升明显，截至收盘上涨0.19%，位居债券类ETF涨幅首位，全天成交额超15.99亿元，换手率53.56%，交投活跃。
与此同时，30年国债ETF上涨0.15%，十年国债ETF跌0.02%，政金债券ETF跌0.02%。
相关机构认为，债市多头逻辑未改，政策博弈临近波动加大。
展望春节后至两会前，在数据及政策的相对真空期内，资金面节后季节性转松、基本面走势延续波浪式修复的发展路径、外部关税政策不确定性大仍对债市形成呵护，债市多头逻辑未改、不具备大幅回调的基础，而汇率压力对货币政策施力的掣肘、股债跷跷板效应的潜在影响降低了债市赔率，债市预计维持震荡偏强格局。
资料显示，上证30年期国债指数从上海证券交易所上市的国债中，选取符合中国金融期货交易所30年期国债期货近月合约可交割条件的债券作为指数样本，以反映沪市相应期限国债的整体表现。
30年国债指数ETF（511130）紧密追踪上证30年期国债指数，是超长债市场上较为稀缺的品种。该产品具有进攻性强、工具性佳、投资价值优、流动性好的特点。
