【一周并购观察】双塔食品一元收购子公司少数股权 深天马百亿关联交易

以金额来看,深天马A106.8亿元收购两家标的公司的交易规模最大。

图片来源:视觉中国

并购是中国资本市场的重要构成。并购可以通过横向或者纵向整合的方式实现业务规模扩张,扩大影响,提高市场竞价能力。而整合趋向合理的并购,还会有助于提升公司股东价值。本周起,界面新闻将为读者总结一周并购要闻和典型事件,其中的重点是上市公司并购。

一周并购动态

3月6日至12日,共计发生并购事件67个。其中,以上市公司为收购主体的并购共计51个,非上市公司收购16个。

上周首次披露并购事件的案例共计64个。其中,收购主体为上市公司(包括上市公司旗下子公司)的收购共计47个。在这47个收购主体为上市公司的收购事件中,包括贵人鸟(603555.SH)、深天马A(000050.SZ)、云内动力(000903.SZ)、三丰智能(300276.SZ)、长信科技(300088.SZ)、东方电气(600875.SZ)、合众思壮(002383.SZ)以及五洋科技(300420.SZ)在内的8家公司收购,构成重大重组事项,需要经过中国证监会批准。

以上市公司为收购主体的收购案件中,深交所上市的公司是收购主力,共计38个。其中,深圳主板14,中小板14个,创业板10个,上交所上市公司的收购相对较少,共计9个。

以金额考察,并购案例最大的是深天马A,涉案金额106.8亿元;最小的是双塔食品,以1元价格象征性收购子公司少数股权。上周收购涉案金额中位数1.69亿元。

一周并购重组审核结果

上周并购重组委审核重组事件5个,否决1个,有条件通过2个,无条件通过2个,具体如下:

【注】因上市公司与标的公司之间EPC合同履行情况的披露不及时、不充分未获通过。

本周并购重组委审核事项

一周并购重点事态

1.要约收购-鳌迎投资要约收购银鸽投资(600069.SH)剩余流通股

银鸽投资间接控股股东河南能源集团将其持有的上市公司控股股东银鸽集团100%股权,以拍卖方式转让给深圳市鳌迎投资管理有限公司(下称鳌迎投资),交易对价31.58亿元。该事项经河南省国资委批复、国务院国资委等有权机关批复后,鳌迎投资通过银鸽集团持有上市公司银鸽投资47.35%的股权,共计5.9亿股。该事项触犯要约收购义务。

鳌迎投资要约收购价8.68元/股,全部对价57亿元。截至3月10日,银鸽投资收盘价11.93元。

2.一周重大并购重组董事会预案

本周重点事件如下:

3月6日至12日,8家上市公司发生重大资产重组,其中沪市2家,深市6家。8家上市公司总交易对价313.15亿元;此外,5家公司拟发行股份募集配套资金,合计37.77亿元。

重大资产重组事件概述

贵人鸟收购威康健身100%股权

贵人鸟拟以发行股份及支付现金的方式收购威康控股、上海昱羽持有的威康健身100%股权,同时拟向不超过10名符合条件的特定对象非公开发行股份募集配套资金,用于支付本次交易的现金对价。交易对价27亿元,其中20.25亿元以股份支付,发行股份的发行价为24.05元/股;同时,非公开方式发行股份募集配套资金6.75亿元,用于支付现金对价。

本次交易构成重大资产重组,但不构成关联交易,也不构成借壳上市。

本次交易需要证监会批准。

深天马A收购厦门天马100%股权以及天马有机发光40%股权

深天马拟向金财产业、中航国际、中航国际深圳、中航国际厦门非公开发行股份购买厦门天马100%股权,向上海工投、张江集团非公开发行股份购买天马有机发光60%股权。交易对价106.8亿元,全部以股份形式予以支付。按照17.23元/股的发行价格计算,本次发行股份购买资产拟发行股份数量为6.2亿股。

此外,本次交易,深天马A拟发行股份募集资金19亿元,用于厦门天马第6代低温多晶硅(LTPS)TFT-LCD及彩色滤光片(CF)生产线建设项目。

本次交易构成重大资产重组,且构成关联交易。由于交易完成后中航国际仍为实际控制人,因此本次交易不构成借壳上市。

本次交易需要证监会批准。

云内动力收购铭特科技100%股权

上市公司拟以8.35亿元收购贾跃峰、张杰明、周盛和华科泰瑞持有的铭特科技100%股权,其中,5.01亿元以股份支付,3.34亿元以现金支付。本次交易涉及发行股份募集配套资金3.49亿元,用于支付收购对价及支付中介机构费用。

本次交易不构成重大资产重组,亦不构成借壳上市。但是贾跃峰及其一致行动人张杰明为上市公司潜在关联方,该次交易前,持有上市公司股份超过5%,因此构成关联交易。

本次交易需要证监会批准。

三丰智能收购鑫燕隆100%股权

三丰智能拟向陈巍、陈公岑、鑫迅浦发行股份及支付现金购买其合计持有的鑫燕隆100%的股权。本次交易的对价为26亿元,三丰智能以发行股份支付65%的交易对价,以现金支付35%的交易对价。本次发行股份收购资产涉及的发行股份价格为16.49元/股;同时发行股份募集资金9.4亿元。

本次交易构成重大资产重组,但是由于未发生实际控制人变更,实际控制人仍为朱汉平,因此不构成借壳上市。

上市公司实际控制人朱汉平之子朱喆参与本次配套资金的认购,因此,本次募集配套资金构成关联交易。

本次交易需要证监会批准。

长信科技收购比克动力75%股权

长信科技拟以发行股份及支付现金的方式购买比克动力75%股权(长信科技已持有比克动力9%股权,交易完成后,长信科技将持有比克动力84%股权);同时,拟以询价方式向不超过5名特定投资者募集不超过17.56亿元配套资金。

本次交易构成重大资产重组,构成关联交易,但不构成借壳上市。

本次交易需要证监会批准。

东方电气收购东方电气集团旗下资产

东方电气拟以股份支付的方式收购其控股股东东方电气集团旗下资产,包括东方财务、国合公司、东方自控等9项资产,交易对价69亿元,预计发行股份7.67亿股。

尽管交易金额巨大,但是根据《上市公司资产重组管理办法》,本次交易不属于重大资产重组,亦不构成借壳上市,但构成关联交易。

本次交易需要证监会批准。

合众思壮收购天派电子100%股权

合众思壮拟以发行股份的方式购买天派电子100%股权。交易对价6亿元;同时募投资金6亿元用于车载导航多媒体信息系统开发及产业化项目和全国营销及服务网络建设项目。

本次交易属于重大资产重组,但不构成关联交易和借壳上市。

本次交易需要证监会批准。

五洋科技收购天辰智能100%股份

五洋科技拟以发行股份和支付现金相结合的方式,购买天辰集团以及侯秀峰、侯玉鹏等43名自然人合计持有的天辰智能100%股份。五洋科技拟向不超过5名特定投资者非公开发行股票募集不超过5700万元的配套资金。

本次交易属于重大资产重组,但不构成关联交易和借壳上市。

本次交易需要证监会批准。

来源:界面新闻

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