上周末“深圳安排百亿资金驰援上市公司”消息引来市场强烈反响,周一甫开盘,深圳本地股全线翻红,纷纷封涨停。
截止10月16日,麦捷科技(300319.SZ)、翰宇药业(300199.SZ)、和而泰(002402.SZ)、铁汉生态(300197.SZ)等上市企业已宣布与深圳国资平台对接,并公开了相关工作进展。
其中,麦捷科技控股股东将800万股质押给深圳市高新投小额贷款有限公司用于融资需求;翰宇药业实控人曾少贵已将2800万股(占其持股比例的11.81%)质押给深圳高新投用于融资需求;铁汉生态通过北京银行深圳分行向深圳市高新投保证担保有限公司申请5000万元委托贷款。另外,光韵达(300227.SZ)宣布,对于深圳“援驰计划”,公司已经在积极接触和了解。
数据显示,5家上市公司均有超过20%的股权处于质押状态,最高接近44%;从2018年中报的业绩来看,5家公司的归母净利润增速亮眼,均超过25%;偿债能力方面,除了铁汉生态触及70%的资产负债率警戒线,其余4家公司偿债能力处于正常水平;
群仿效应显现,继深圳后,广东顺德正在酝酿出台缓解当地上市公司股权质押风险的方案。
据媒体报道,佛山市顺德区拟安排专项资金,从债权和股权两个方面入手,降低上市公司股票质押风险,改善上市公司流动性。根据初步方案,顺德的举措与深圳相似,也是通过融资支持、债权收购、股权收购等方式,向上市公司或实际控制人提供流动性支持,以化解平仓困难。
界面新闻整理了位于佛山顺德的16家当地上市企业,受益公司将从这个名单中产生。
据Wind数据,截止10月16日,A股市场质押股总数为6372.51亿股,市场质押股数占总股本9.94%;市场质押市值仅为4.44万亿元,为今年5月以来的最低值。3553只个股中,质押比例超过50%的个股有144只,约占全部个股的4.05%;质押比例在30%-50%的个股数为636只,约占全部个股的17.62%。
沪深两市大股东质押总股数为5984.3亿股, 约占大股东所持股份的6.76%;令人担忧的是,大股东疑似触及平仓市值高达2.95万亿元,约占质押总值的66%、10月16日A股总市值的6.05%。
在股价整体下跌的情势下,股权质押的最大风险在于大面积平仓抛售易引发“蝴蝶效应”,“抛售、下跌、抛售”的恶性循环致使系统性风险急剧放大。深圳、顺德等地出台“援驰”方案,无疑是预防股权质押“暴雷”的救火之举。